A medida que los baby boomers y las generaciones mayores transfieren el control de las oficinas familiares a la Generación X y los millennials, se anticipa un cambio notable en las estrategias de inversión.
Una encuesta de Bank of America indica que el 25% de las oficinas familiares han experimentado transiciones generacionales en la última década, con muchos de los líderes actuales siendo baby boomers. Las principales preocupaciones para estas oficinas familiares incluyen educar a la próxima generación y gestionar la exposición al impuesto sobre sucesiones.
Sin embargo, la transición puede enfrentar desafíos, ya que el 84% de las oficinas familiares con un posible líder de la próxima generación esperan que el actual principal permanezca involucrado después de la transición, lo que resalta las complejidades de la dinámica familiar.
Los líderes más jóvenes están más inclinados a invertir en activos alternativos, con el 79% de las oficinas familiares anticipando una mayor asignación a alternativas, particularmente capital privado y capital de riesgo. Además, el 27% de las oficinas familiares dirigidas por millennials y Gen Z están invertidas en equipos deportivos, en comparación con el 16% de aquellas dirigidas por boomers.
La generación más joven también es más receptiva a aprovechar la deuda para la creación de riqueza, con el 84% expresando interés en utilizar crédito. Las oficinas familiares más nuevas, a menudo establecidas por fundadores de empresas privadas, tienden a tener diferentes perfiles de riesgo y necesidades de liquidez en comparación con las oficinas familiares más antiguas.
Las prioridades filantrópicas también están cambiando, con más del 75% de las oficinas familiares dirigidas por la próxima generación indicando un enfoque en diferentes causas benéficas, como el cambio climático y los derechos humanos, reflejando un cambio social más amplio en los valores.
Esta transición generacional en las oficinas familiares podría tener implicaciones significativas para las estrategias de inversión y los esfuerzos filantrópicos en los próximos años.