Поколение X, определяемое как лица, родившиеся между 1965 и 1980 годами, все больше рискует столкнуться с недостаточным финансированием выхода на пенсию по сравнению с бэби-бумерами, в первую очередь из-за перехода от пенсионных планов с установленными выплатами к пенсионным планам с установленными взносами.
Исследования Института пенсионного дохода Alliance показывают, что только 14% работников поколения X имеют традиционную пенсию, по сравнению с 56% бэби-бумеров. Поскольку многие представители поколения X приближаются к выходу на пенсию, они активно инвестируют в паевые инвестиционные фонды и ETF на основе S&P 500, которые показывали хорошие результаты в последние годы.
Однако исторические данные показывают, что рыночные крахи могут происходить в неудачные моменты, что потенциально ставит под угрозу их пенсионные сбережения. Финансовый консультант Эрни Кейв подчеркивает важность управления риском 'последовательности доходов', советуя, что пенсионеры не должны полагаться исключительно на фонды S&P 500 для своих текущих финансовых нужд.
Вместо этого он рекомендует создать диверсифицированный 'резервный фонд', который включает наличные и облигации для покрытия краткосрочных расходов, позволяя долгосрочным инвестициям оставаться на рынке.
Стратегии, такие как 'гладкая траектория' — постепенный переход от акций к облигациям по мере приближения к выходу на пенсию — и 'палатка облигаций' — временное увеличение доли облигаций — могут помочь смягчить риски, связанные с падениями рынка.
Ашер Рогови, главный инвестиционный директор Magnifina, предупреждает, что текущая концентрация рынка в нескольких технологических акциях, особенно связанных с ИИ, создает дополнительные риски, напоминающие пузырь доткомов.
Он предполагает, что наиболее критическим решением для тех, кто приближается к выходу на пенсию, является баланс между акциями и облигациями, так как ни одна стратегия акций не может полностью избежать рыночных крахов.