Jim Cramer a souligné que toutes les entreprises technologiques ne seront pas affectées négativement par un ralentissement de la construction des centres de données, suggérant que ce scénario pourrait en fait favoriser des acteurs établis comme Amazon. Suite aux récentes élections de mi-mandat, les actions d'Amazon ont augmenté de 7 %, reflétant l'optimisme des investisseurs.
Cramer a noté qu'un ralentissement pourrait bénéficier aux entreprises en place comme Amazon et Microsoft, qui possèdent déjà d'importants réseaux de centres de données, leur permettant de capter davantage de demande pour la puissance de calcul en IA alors que la nouvelle capacité devient plus difficile à établir.
Il a comparé la situation à un drapeau jaune en course automobile de Formule 1, où tous les concurrents doivent ralentir, donnant ainsi un avantage à ceux déjà en course.
Cramer estime que cet environnement pourrait conduire à une amélioration du flux de trésorerie disponible pour ces hyperscalers, les rendant plus résilients par rapport aux petits fournisseurs de néo-cloud qui dépendent fortement d'une expansion continue.
Il a exprimé sa confiance dans le potentiel d'Amazon d'atteindre 300 $ par action, indiquant une hausse d'environ 10 % par rapport aux niveaux actuels. Cette perspective survient après quelques mois difficiles pour Amazon, où son action avait chuté de plus de 15 % à la fin d'octobre, mais le récent rallye suggère un retournement pour l'entreprise.