Un indice di Goldman Sachs che esclude le azioni legate all'AI ha guadagnato il 12,4% fino al 22 ottobre, superando leggermente l'S&P 500 standard, che è aumentato del 12%. Questa tendenza si verifica mentre il settore tecnologico, che costituisce circa il 45% dell'S&P 500, ha affrontato un calo, con una diminuzione del 7% questo mese.
Aziende come Meta Platforms hanno registrato significativi cali a causa dell'aumento delle spese in conto capitale e dell'emissione di azioni, impattando fornitori come GE Vernova e Bloom Energy. Mentre gli investitori si spostano verso settori difensivi, gli ETF focalizzati su beni di consumo, sanità e servizi pubblici sono aumentati tra il 7% e il 10% questo mese.
Gli analisti, incluso Ari Wald di Oppenheimer, suggeriscono che le recenti dinamiche di mercato favoriscono le aziende non legate all'AI per la diversificazione. Oppenheimer ha aggiornato i settori dei servizi commerciali e delle assicurazioni, raccomandando azioni come Republic Services e MetLife.
Berkshire Hathaway ha anche beneficiato di questa rotazione, con le sue azioni di Classe B aumentate dell'8% questo mese, supportate dal suo portafoglio diversificato.
Inoltre, aziende come Eli Lilly e Viking Holdings sono evidenziate per la loro resilienza e potenziale di crescita, con le azioni di Lilly aumentate del 22% grazie a farmaci per la perdita di peso di successo e le forti prenotazioni future di Viking.
Questo spostamento lontano dalla tecnologia potrebbe indicare una tendenza di mercato più ampia che favorisce stabilità e diversificazione nelle strategie di investimento.