I rendimenti dei Treasury statunitensi sono aumentati, con il rendimento del Treasury a 10 anni che ha raggiunto un massimo del 5,29% e il rendimento del bond a 30 anni al suo livello più alto dal 2002.
Nonostante la pressione sulle azioni, questo ambiente presenta un'opportunità per gli investitori di aumentare il proprio reddito attraverso una strategia a scala di T-bill, come osservato da Vince DeCrow, fondatore di Rise Investments.
Questa strategia prevede l'acquisto di Treasury bill con scadenze variabili, consentendo agli investitori di reinvestire man mano che i bill scadono, creando così un flusso di cassa costante. Attualmente, il T-bill a tre mesi rende circa il 4,2%, mentre il T-bill a 12 mesi supera il 4,5%.
Questo metodo è particolarmente vantaggioso per coloro che hanno obiettivi finanziari specifici, come risparmiare per un acconto su una casa. Inoltre, poiché la Federal Reserve continua ad aumentare i tassi, le scale di T-bill aiutano a mitigare il rischio di tasso d'interesse consentendo agli investitori di mantenere fino alla scadenza e reinvestire.
Cooper Howard del Schwab Center for Financial Research sottolinea che questa strategia fornisce certezza riguardo ai rendimenti, a condizione che si mantenga la scadenza. Gli investitori possono anche considerare di combinare i T-bill con le note per un approccio diversificato, ma dovrebbero essere cauti riguardo al rischio di tasso d'interesse per scadenze più lunghe.
Inoltre, i Treasury bill offrono vantaggi fiscali, essendo esenti da tasse statali e locali, il che è vantaggioso per gli investitori in stati ad alta tassazione. Altre opzioni come i Treasury-inflation protected securities (TIPS) e le obbligazioni municipali possono anche completare questa strategia, fornendo reddito aggiuntivo e vantaggi fiscali.
Tuttavia, gli investitori devono essere diligenti nella selezione delle giuste emissioni e nella gestione attiva dei propri portafogli per massimizzare i rendimenti minimizzando i rischi.