Apple ha recentemente raggiunto un traguardo significativo superando una capitalizzazione di mercato di 5 trilioni di dollari, trainata da una domanda straordinaria per il suo nuovo iPhone pieghevole e una robusta gamma di prodotti tra cui il hub smart Homeview e i modelli aggiornati del MacBook Pro.
L'azienda ha riportato che i preordini per l'iPhone Duo erano così elevati che i tempi di consegna sono stati posticipati a fine gennaio poco dopo l'apertura. Questo forte slancio hardware è accompagnato dai progressi di Apple nel software, in particolare con le sue capacità di intelligenza artificiale, che non hanno richiesto i pesanti investimenti in capitale visti da altri giganti tecnologici.
I ricavi previsti di Apple per l'anno fiscale 2027 dovrebbero superare i 500 miliardi di dollari, con un EBITDA atteso di oltre 180 miliardi di dollari e una spesa in conto capitale relativamente bassa di 13,5 miliardi di dollari, risultando in una previsione impressionante di 156 miliardi di dollari di flusso di cassa libero.
Tuttavia, la principale preoccupazione per gli investitori è l'alta valutazione di Apple, che scambia a quasi 36 volte la stima degli utili per azione per l'anno fiscale 2027 di 9,59, superiore alla sua media a lungo termine.
Per navigare in questa alta valutazione, una strategia di trading suggerita prevede un call spread risk reversal, dove gli investitori acquistano opzioni call di febbraio a 360 mentre vendono opzioni put di dicembre a 310 e opzioni call di dicembre a 375 per compensare i costi.
Questa strategia consente agli investitori di beneficiare potenzialmente della stabilità dei prezzi gestendo i rischi associati alle alte valutazioni.