В пятницу трейдеры продемонстрировали сильное медвежье настроение по отношению к сектору полупроводников, особенно через значительные сделки с пут-опционами в Micron и Nvidia.
Данные от ThinkOrSwim и SpotGamma показали, что было заключено более 180 000 путов в ETF полупроводников SMH, по сравнению с всего 50 000 коллов, с премией в 46 миллионов долларов за путы против 26 миллионов долларов за коллы.
Соотношение открытого интереса путов к коллам достигло 1,95, что является самым высоким показателем с середины августа, что свидетельствует о растущем пессимизме среди инвесторов. Примечательно, что одна крупная сделка в Nvidia включала покупку 100 000 путов со страйком 180, стоимостью 21 миллион долларов, что потребует снижения акций Nvidia на 22% к 15 января для получения прибыли.
В Micron, хотя объем коллов был на 40% выше среднего, примерно 270 миллионов долларов премии было связано с покупкой путов, включая глубокие путы с истечением в июне 2028 года. Это указывает на медвежий прогноз, так как трейдеры могут предпочесть покупку путов вместо короткой продажи акций из-за высоких затрат на заимствование.
Джейсон ДеЛоренцо, эксперт по опционам, отметил сложности в интерпретации этих сделок, особенно с низким открытым интересом и объемом, влияющим на спреды бид-аск. В целом, эта торговая активность сигнализирует о осторожном настроении по отношению к индустрии полупроводников, что может повлиять на цены акций и доверие инвесторов в будущем.