Новый AI-агент Meta, Muse, ожидается, что нарушит онлайн-модели подписки, что вызвало опасения среди аналитиков относительно потоков доходов Apple. Аналитики из Needham предполагают, что если 20% доходов App Store перейдут на платформу Muse Connectors от Meta, Apple может столкнуться с падением доходов на $10 миллиардов и снижением EBITDA на $7.5 миллиардов.
Этот сценарий может поставить под угрозу темпы роста и оценку Apple, так как повторяющиеся доходы от услуг, как правило, имеют более высокие мультипликаторы, чем продажи оборудования.
Более того, быстрое приобретение Meta более 1,500 приложений разработчиков вскоре после запуска Muse указывает на потенциальный исход разработчиков из экосистемы Apple, если Apple не улучшит свои экономические стимулы для них.
Кроме того, AI-агенты, такие как Muse, могут привести к повышению осведомленности потребителей о неиспользуемых подписках, что потенциально приведет к увеличению уровня оттока. Недавний опрос показал, что взрослые в США тратят в среднем $252 в год на забытые подписки, подчеркивая финансовое воздействие управления подписками на основе AI.