Laut der Umfrage zum Kreditangebot der Federal Reserve für Oktober sind Banken in ihren Kreditvergabepraxen zunehmend vorsichtiger, was insbesondere kleinere Unternehmen und Gewerbeimmobilien betrifft.
Die Umfrage, die Antworten von 61 inländischen Banken und 18 ausländischen Bankfilialen umfasste, zeigte, dass die Kreditvergabe an größere Unternehmen stabil blieb, während kleinere Unternehmen eine Verschärfung des Kreditangebots erfahren. Banken führten eine weniger günstige wirtschaftliche Perspektive und spezifische Branchenherausforderungen als Gründe für diese Veränderung an.
Darüber hinaus gibt es eine bemerkenswerte Verschärfung der Standards für nichtbankliche Finanzunternehmen, einschließlich Private-Equity-Fonds, angesichts der steigenden Nachfrage nach Liquidität.
Im Haushaltssektor sind die Hypothekenstandards weitgehend unverändert geblieben, jedoch gibt es einen Trend zu strengeren Regeln für Subprime-Darlehen, wobei Banken eher bereit sind, Kredite für erstklassige Kreditnehmer zu genehmigen.
Der Hintergrund steigender Kreditkosten, unterstrichen durch die Rendite der 10-jährigen Staatsanleihe, die 5,349 % erreicht hat, verstärkt den finanziellen Druck auf Haushalte und Unternehmen. Tiffany Wilding von PIMCO bemerkte, dass der Boom bei KI-Investitionen zu strikteren Kreditbedingungen beiträgt, insbesondere für Kreditnehmer von geringerer Qualität.
Die allgemeine Stimmung spiegelt eine wachsende Besorgnis über die finanzielle Gesundheit der US-Familien wider, wobei ein erheblicher Prozentsatz Schwierigkeiten hat, ihre Schulden zu bewältigen, wie ein kürzlich veröffentlichter Bericht der Federal Reserve zeigt, der einen Anstieg der Familien dokumentiert, die mit ihren Kreditrückzahlungen im Rückstand sind.