Индекс S&P 500 на пути к своей самой длинной серии недельных побед с 1985 года, что обусловлено ожиданиями инвесторов по поводу отчета о занятости в несельскохозяйственном секторе за май. В то же время азиатские рынки, особенно южнокорейский Kospi и японский Nikkei, показали снижение, что указывает на потенциальный сдвиг в буме ИИ.
Тимоти Мо, главный стратег по акциям APAC в Goldman Sachs, подчеркивает, что акции памяти остаются сильными игроками, в то время как недавняя распродажа в оборонном секторе представляет собой возможность для покупки благодаря улучшению фундаментальных показателей и привлекательным оценкам.
Жан-Луи Накамура из Vontobel выражает уверенность в продолжающемся буме ИИ, утверждая, что гипермасштабные компании сохранят свои планы капитальных затрат на ближайшие 12-18 месяцев, что благоприятно скажется на производителях чипов и производителей памяти. Кроме того, он отмечает, что некоторые китайские интернет-платформы были недооценены и могут извлечь выгоду из монетизации ИИ.
Роджер Ли из Cavendish предполагает, что акции средней капитализации могут предоставить ценность, если цены на нефть упадут, так как это снизит инфляционное давление и положительно скажется на ожиданиях процентных ставок. Он считает, что акции средней капитализации, особенно в США, Великобритании и Европе, хорошо позиционированы для процветания в этих условиях.