De acordo com a Susquehanna, uma empresa de negociação quantitativa, há uma tendência notável entre os investidores de opções que estão dispostos a pagar por um potencial aumento no ouro.
Chris Murphy, co-chefe da estratégia de derivativos na Susquehanna, destacou que os preços do ouro têm se valorizado enquanto a volatilidade implícita de um mês permanece baixa, permitindo que os investidores aumentem sua exposição ao potencial de alta sem incorrer em custos mais altos.
Um comércio significativo envolveu a compra de 8.000 opções de compra de novembro 460 no SPDR Gold Trust a aproximadamente $5,55, com o ETF fechando a $405,49. Murphy apontou que a demanda por opções mudou, com uma alteração acentuada na inclinação, afastando-se das opções de venda para as opções de compra, contrastando com o verão anterior, quando a proteção por puts era mais cara.
Essa mudança é evidente na atividade de negociação recente, incluindo a aquisição de cerca de 25.000 puts de setembro 350 por $0,62, que capitalizou os custos mais baixos para proteção contra quedas. Além disso, os fundos de ouro estão experimentando seus maiores influxos desde janeiro, apoiando ainda mais o sentimento otimista.
De acordo com os dados mais recentes, o ouro à vista está cotado a $4.428,43 por onça, enquanto os futuros de ouro dos EUA para entrega em dezembro se estabeleceram em $4.482,40, indicando uma perspectiva positiva para o mercado de ouro.