MetLife (MET) в настоящее время испытывает устойчивый импульс в секторе страхования жизни и льгот, который более широкий рынок еще не полностью осознал.
В первом квартале основные премии и сборы компании увеличились на 10%, что было вызвано сильным спросом как на международном, так и на внутреннем рынках, при этом в Азии наблюдается рост на 22%, в Латинской Америке на 20%, а в группе льгот США на 15%.
Компания использует искусственный интеллект для повышения эффективности, стремясь к ежегодному расширению маржи на 20–25 базисных пунктов, удерживая рост расходов ниже увеличения доходов.
Аналитики прогнозируют почти 25% рост прибыли на акцию (EPS) в течение следующих двух лет, с ожидаемых $9.94 в финансовом году 2026 до $12.40 в финансовом году 2028, при этом около 5% этого роста связано с выкупом акций, поддерживаемым оставшимися $1.2 миллиарда в программе выкупа. Возврат на капитал (ROE) MetLife составляет в среднем 17.2%, что находится в целевом диапазоне 15–17%.
Учитывая эти сильные фундаментальные показатели, предложенная торговая стратегия включает риск-реверсный спред коллов 77.5/87.5/92.5 на сентябрь, который позволяет инвесторам воспользоваться восходящим импульсом MetLife, минимизируя риск снижения. Эта стратегия также использует предстоящее отчет о доходах 6 августа, так как премии по опционам обычно снижаются после таких событий.
В целом, сильные продажи MetLife, благоприятные условия андеррайтинга и растущие фондовые рынки хорошо позиционируют компанию для продолжения роста, что делает ее привлекательным выбором для инвестиций.