Акции AMD колебались во вторник после заявления генерального директора Лизы Су о том, что общий рост выручки компании составит около 35% в год в течение следующих трех-пяти лет благодаря 'неутолимому' спросу на чипы для искусственного интеллекта.
Су отметила, что значительная часть этого роста будет обеспечена бизнесом компании в области AI-центров данных, который ожидает роста примерно на 80% в год за тот же период, с прогнозом продаж на десятки миллиардов долларов к 2027 году. Она подчеркнула, что AMD может достичь 'двузначной' доли на рынке чипов для AI-центров данных в течение следующих трех-пяти лет.
В настоящее время рынок чипов для AI в основном контролируется Nvidia, которая занимает более 90% доли рынка и имеет рыночную капитализацию более 4,6 триллиона долларов, в то время как AMD оценивается примерно в 387 миллиардов долларов. AMD проводит свой первый день финансового аналитика с 2022 года, так как компания оказалась в центре бума расходов на центры данных для AI.
Компании тратят сотни миллиардов долларов на графические процессоры (GPU) для создания и поддержки приложений искусственного интеллекта, таких как ChatGPT от OpenAI, и ищут альтернативы для увеличения мощности и контроля затрат. AMD является единственным крупным разработчиком GPU, помимо Nvidia.
В октябре AMD объявила о партнерстве с OpenAI, в рамках которого она будет продавать стартапу AI чипы Instinct на миллиарды долларов на протяжении нескольких лет, начиная с 2026 года. Су также отметила долгосрочные контракты с Oracle и Meta. Акции AMD почти удвоились с начала 2025 года.
OpenAI также помогает AMD в создании систем следующего поколения на базе чипов Instinct MI400X, которые будут поставляться в следующем году. AMD заявила, что ее чипы смогут быть собраны в 'систему в стойке', где 72 чипа будут работать вместе как единое целое, что необходимо для работы с крупнейшими моделями AI.
Если AMD удастся реализовать эту систему, она сможет догнать чипы Nvidia, которые предлагаются в системах в стойке на протяжении трех поколений продуктов. Су отметила, что компания теперь видит общий рынок для частей и систем AI-центров данных, достигающим 1 триллиона долларов в год к 2030 году, что представляет собой 40% ежегодного роста.
AMD сообщила о продажах чипов AI на сумму 5 миллиардов долларов в своем финансовом 2024 году, что значительно выше предыдущего прогноза компании о рынке в 500 миллиардов долларов к 2028 году.
Однако обновленная цифра AMD также включает центральные процессоры (CPU), которые являются важным видом чипов, находящихся в сердце компьютера, но не являются чистыми ускорителями AI, как GPU, производимые Nvidia и AMD. Процессоры Epyc от AMD по-прежнему являются самым важным продуктом компании по объему продаж.
Она в основном конкурирует с Intel и некоторыми меньшими процессорами на базе Arm на рынке CPU. Хотя во вторник AMD сосредоточила внимание на своем растущем бизнесе в области AI, она сообщила акционерам, что ее старые бизнесы также растут